中航科工（02357）

火露听花：

中航科工(02357)好像这个股并不受益于成飞上市？

下海一声笑：

中航科工(02357) 轮滑结束，即将起飞。。。

咖啡2021：

国防ETF(SH512670)中直股份(SH600038) 洪都航空(SH600316)
忍不住说两句。今天中直股份终于复牌了，也把我搞懵了。之前预测过，被啪啪打脸，看来我预测股价真不在行。不过我还比那些吹10个涨停的好些，我是笨，那些就是坏了。
整个军工板块确实非常烂，之前也说过了。这市场就是个存量市场，炒军工的人觉得军工是一朵花，但其他的人觉得这就是一坨那啥。资本没有感情，也不是战狼，啥赚钱买啥，行情最不好的时候还可以买富时中国3倍做空赚钱。从11月初美元对人民币下跌以来，军工一直就不咋样，因为有限的增量是外资带来的，都去买那些他们喜欢的了。但今天的感觉，似乎感觉美元对人民币短期跌的差不多了，盘面上白酒也好、平安也好都感觉反弹短期差不多了。希望军工缓口气。对于做军工的人，只能希望美元强势，世界一片混乱但还没崩溃。
尾盘买了点中直股份，还没想好是明天不好就剁还是持有一段。除了哼哈二将，其他的军工品种已经基本没了，即使中国卫星，我也是要看到趋势再进，赌不赌注入都不重要。现在军工是臭名远扬了，整体上市居然是一根大阴棒。
今天在其他留言下面也说了，中金做投行的方案一直都比较黑，可能是要讨好客户，多融资他们自己也多收点吧，成事不足败事有余，就像两年前中航科工回A失败。这次居然哈飞持有的中直股份不转给中航科工就注入，造成交叉持股，说他们不专业吧，其实是坏，想多搞点股份，同时上市公司未来可以自己减持赚钱。我相信证监会不会同意的。还有，这种军工央企的国拨资金真搞不清，动不动就横插一杠，让二级市场股东怎么想，如果增资，早干什么那。
还有，关于哈飞和昌飞的评估大概数，很多球友算有58亿。其实按照中航科工周五晚那个公告，应该是19.31+31.49=50.8亿，这已经是增资后的估值了。而且昌飞这块是有疑义的，昌飞的国有独享是4.09亿，这次是用1.25亿增资，如果按持股比例、净资产算昌飞是16.47亿。不管如何，最大也就是50.8亿，按39.53，也就是1.285亿股，不考虑配套融资也就是6.88亿股。配套融资按照规定不可以超过资产注入金额，也就是50.8亿。我还是认为未来发行价不该低于国新两年前的受让价52.04吧。当然，中航可以不管这些。还有因为国拨资金增资后，要重新审计评估，但我觉得才过半年，评估值不该变动太大的。当然，如果用收益法的时候不清楚是不是2022年底昌飞和哈飞的盈利要变戏法。去年5月20日的文章和5月23日的三篇文章也说了，中航在主机厂包括中直股份上的人为调控及中直和哈飞、昌飞之间的关联交易定价公允性，这里面猫腻太多。感兴趣的可以回看。
综合吧，我还是相信中航工业这次不会太过黑暗，最后股本应该在7.7亿股上下1000万股吧。
另外，重申我还是看好整体上市后的直升机业务，和之前看好没有不同。甚至长期看，优于中航沈飞和中航西飞。但这种还是慢慢来的，或许这次对于中直股份是一个机会，毕竟整体上市，军民融合已经确定了，就像2019年6月份的紫光国微。所以，套着的就忍忍，至于盈利的那就看你的交易倾向了。
因为这次中直股份的表现，洪都航空今年我已经不准备搞了，即使真有所谓的注入。洪都航空的注入肯定要等中直股份这单搞的差不多，估计要年底了。另外，洪都航空的业绩等等我还是没信心。所以算了吧，能这个价位搞中直，洪都航空就算了吧。
其实，中航西飞市值上不去，中直股份整体上市后市值都上不去，我还去搞洪都航空干什么。
最后，再说说贵航股份和成飞集成。
很多人还在YY贵航股份和习酒，我的看法是，去年真的可能谈过，从贵阳方面股权变动和青常在后面的折腾就能感受到，但青常在的上面的股权又从贵州财政转回到贵阳国资了。还有，习酒股份制改造了。这两个基本都是12月底发生的。基本宣告了不可能了，别YY了。习酒大概率先香港IPO吧，或许习酒控股再在国内搞个酒壳，慢慢玩，过几年再说是不是借这个壳回A吧。但贵航股份我相信今年会有机会，这个机会不会是132，但另一个贵飞是有很大可能的。拭目以待吧。有歼10C、翼龙军方板、无侦7的贵飞应该还不差吧。或许到时市值高过洪都航空吧。我的判断如果贵飞上市，市值不该低于中航无人机。
至于成飞集成，反正这两个兄弟，一个应该是给成飞用，另一个就留给汽车用。耐世特的股东的股权也在变，感觉汽车也在酝酿什么吧。其实汽车挺好，比军工好。哈哈。集成下面的锂电股份正好留给汽车用。
都是瞎猜，有可能泄露天机，也可能就是自说自话。不过看着中直股份今天这表现，一切都无所谓，挑明了又如何。你知道了也要被折磨，煎熬。也没多大空间。还不如干别的东西。
最后，最近军工怨气太重。都是赌博，愿赌服输。人家好心天天给大家分享，有的人也怨恨。我没有那么好脾气，谁在这下面说不好听话，立即拉黑！也有可能就再不说了。我又不是靠流量。好心告诉大家我花了太多精力的路边社消息还有分析，还不讨好，何必那。

dollar_zhang：

回复@投资必须分散: 这个思路，错的，是癌股的动静会更大，港股就一个标的，越少标的，选择性和炒作力度越差，港股医药能涨主要是因为标的多。同理半导体也是。为什么我回癌股就买军芯的主要原因。//@投资必须分散:回复@dollar_zhang:中美对抗，军工有机会，A股贵的要死 只有港股这个好便宜 中航科工(02357) 盘子小集团大

蜜蜂总：

我有个毛病。什么赛道都想插一脚，生怕放烟花热闹的时候没有我。所以打算看看军工。这两天看下来，发现军工的主要逻辑是资产注入。然后找到中航科工的股票，偶遇了这篇真诚的文章。深感水太深，水太浑，看不懂，脑仁疼，还是远离吧。